[마켓인]'상반기 주식 덕 톡톡히 봤다'…사학연금 6월 수익률 8.76%

by김대연 기자
2023.08.01 15:04:59

[이데일리 김대연 기자] 사학연금이 올 들어 지난 6월까지 전체 운용수익률 8.76%를 기록했다. 올해 상반기에 국내외 주식시장이 조금씩 회복하면서 지난해 저조한 성과를 만회하고 상승세를 이어가는 중이다.

전라남도 나주시 사학연금 본사 사옥 외관. (사진=사학연금)

1일 사학연금에 따르면 지난 6월 말까지 누적 시간가중수익률은 8.76%로 집계됐다. 이는 전월인 5월 말 수익률 8.2%보다 0.56%포인트(p) 개선된 수치다. 사학연금의 올해 전체 운용 수익률은 △1월 2.9% △2월 4.97% △3월 6.1% △4월 8.27% △5월 8.2% 등으로 석 달째 8%대를 유지하고 있다.

자산별로 살펴보면 △국내주식(직접) 17.51% △국내주식(간접) 16.34% △해외주식(직접) 15.85% △해외주식(간접) 15.52% △해외채권(간접) 5.98% △대체투자 4.62% △국내채권(직접) 3.56% 등 순이다.

올 들어 미국 연방준비제도(Fed·연준)가 긴축 속도를 조절하고 주요국 경제가 회복세를 보이면서 운용 성과가 양호했던 것으로 분석된다.



그러나 벤치마크(BM) 대비 초과 수익률은 마이너스(-) 0.07%로 전월보다 -0.03%p 감소했다. BM은 자산운용 시 투자 성과를 평가하는 지표인데, 지난 3월부터 전체 운용 수익률이 BM을 소폭 밑돌고 있다. 자산별로는 국내채권(직접)과 국내주식(직접)이 각각 BM 대비 초과 수익률 0.69%와 0.16%를 기록한 것을 제외하고 나머지 자산 군에서 모두 마이너스를 기록했다.

누적 수익금은 연초 이후 6월까지 1조8664억원으로 나타났다. 전월(1조7628억원)보다 1036억원 증가했다. 사학연금이 지난해 1조8705억원의 적자를 냈는데, 99%가량 회복한 것으로 나타났다. 수익금은 수익률이 높았던 주식 투자에서 가장 많이 거둬들였다. 주식과 채권에서 각각 1조3274억원과 2842억원을, 대체투자에서 2471억원을 벌었다.

한편, 사학연금의 총 금융자산 규모는 21조6889억원이다. 포트폴리오에 따르면 △국내주식 3조4470억원(15.9%) △해외주식 4조7783억원(22%) △국내채권 6조6079억원(30.5%) △해외채권 9303억원(4.3%) △대체투자 5조4843억원(25.3%) 등으로 구성돼 있다. 올해 사학연금은 국내 채권 비중을 34%까지 확대하고, 해외 대체투자 비중도 오는 2027년까지 17%까지 늘릴 계획이다.

사학연금 6월 누적 시간가중수익률. (자료=사학연금)