by김소연 기자
2022.04.25 07:57:00
[이데일리 김소연 기자] 신한금융투자는 25일 하나금융지주(086790)에 대해 일회성 비용에도 상당한 실적을 기록했다고 분석했다. 분기 경상 손익이 1조1000억원 수준으로 역대 최대치를 기록한 것으로 추정했다. 투자의견 ‘매수’, 목표주가 6만1000원을 각각 유지했다. 현재 주가는 22일 기준 4만8750원이다.
김수현 신한금융투자 연구원은 이날 보고서에서 “올해 1분기 지배주주 순이익은 9022억원으로 당사 예상치 8150억원, 시장 전망치 7790억원을 상회했다”며 “가계 신용이 감소했지만 중소, 대기업 등 기업 여신이 성장을 견인하며 총 원화 대출은 1.2%로 기대보다 양호했다”고 분석했다.
이어 “은행의 순이자마진(NIM)은 분기대비 3bp로 타 대형은행 대비 다소 저조했지만 전분기 일회성 이자회수에 따른 기저효과를 제외하면 사실상 5pb 증가한 것으로 양호한 흐름을 보였다”고 덧붙였다.
비이자이익은 견조했다는 평가다. 김 연구원은 “비화폐성 환손실 315억원에도 불구하고 투자은행(IB) 관련 이익과 외환 수수료, 매매평가이익 등이 호조를 보였다”며 “코로나 관련 충당금 603억원을 적립했다. 이를 감안해도 크레딧 코스트는 19bp로 상당히 낮은 수준을 이어갔다”고 말했다.