美 반도체주 급락에 환율 상승 경계…외국인 수급 변수[외환브리핑]

[이데일리 김국배 기자] 원·달러 환율은 16일 미국 반도체주 급락과 추가 금리 인상 우려로 상승 압력을 받을 전망이다. 반도체 수출기업의 달러 매도가 환율 상승을 억제하는 가운데 외국인의 국내 주식 매매가 변수로 작용할 것으로 보인다.

이날 서울외국환중개에 따르면 지난 13일(현지시간) 뉴욕 차액결제선물환(NDF) 시장에서 원·달러 1개월물은 1335.90원에 최종 호가됐다. 최근 1개월물 스와프포인트(-1.00원)를 고려하면 13일 서울 외환시장 주간거래 종가(1336.70원)보다 0.20원 높은 수준이다. 한국시간 14일 오전 7시 마감한 국내 야간거래 종가는 1337.60원이었다.

(사진=연합뉴스)

달러화는 미국의 추가 긴축 기대에 강세를 이어갔다. 13일 뉴욕시장에서 주요 6개국 통화 대비 달러 가치를 나타내는 달러인덱스는 103.412로 전 거래일보다 0.239포인트 올랐다. 미국 10년물 국채금리는 5.15%로 한 주간 29bp(1bp=0.01%포인트) 뛰었다. 2년물 금리도 4.88%로 같은 기간 37bp 급등했다.

같은 날 발표된 미국의 10월 생산자물가지수(PPI)는 전월 대비 0.3% 올라 시장 예상치(0.4%)를 밑돌았다. 그러나 전년 동월 대비 상승률은 6.5%로 2022년 11월 이후 최고 수준을 기록했다. 수잔 콜린스 보스턴 연방준비은행 총재도 조만간 추가 금리 인상이 적절하다고 밝혔다.

뉴욕증시의 반도체주 급락도 원화에는 부담이다. 13일 필라델피아 반도체지수는 3.4% 하락했다. AMD가 8.8%, 브로드컴이 4.8% 떨어지는 등 기술주 전반에 매도세가 번졌다. 미국 반도체주 약세가 국내 증시로 확산해 외국인 자금 이탈이 커지면 환율을 끌어올릴 수 있다.

엔화와 국제유가 움직임도 변수다. 13일 뉴욕시장에서 달러·엔 환율은 159.71엔으로 160엔에 근접했다. 일본 당국의 외환시장 개입 경계감이 커진 만큼 엔화가 반등하면 원화도 동반 강세를 보일 수 있다. 국제유가는 공급 과잉 전망에 2주 연속 하락했지만, 주말 사이 호르무즈 해협의 유조선 공격 소식 등으로 중동 긴장이 고조되면서 유가 반등 위험은 남아 있다.

국내에서는 반도체 수출기업의 달러 매도가 강달러 압력을 흡수하고 있다. 반면 거주자의 해외주식 투자에 필요한 달러 매수와 외국인의 국내 주식 매도는 환율 하락을 제한할 요인이다. 우리은행은 이날 환율 예상 범위를 1328~1342원으로 제시했다. 민경원 우리은행 연구원은 “오전 장에서 반도체 네고를 소화하며 1320원 후반까지 낙폭을 키운 뒤 유럽, 뉴욕장에서 반등할 수 있다”고 말했다.